前陣子，DeLL'ORO GROUP發(fā)布市場(chǎng)報(bào)告，回顧了2024年上半年數(shù)據(jù)中心資本支出和IT組件市場(chǎng)分析，報(bào)告指出生成式人工智能驅(qū)動(dòng)全球數(shù)據(jù)中心資本支出增長(zhǎng)浪潮，以下是報(bào)告內(nèi)容。

2024年上半年，全球數(shù)據(jù)中心資本支出 (capex) 同比增長(zhǎng)38%。這一快速增長(zhǎng)主要得益于加速服務(wù)器的興起，而加速服務(wù)器對(duì)于生成式AI應(yīng)用至關(guān)重要。這標(biāo)志著加速服務(wù)器出貨量連續(xù)第四個(gè)季度實(shí)現(xiàn)三位數(shù)同比增長(zhǎng)。值得注意的是，搭載NVIDIA Hopper GPU和定制加速器（如Google的TPU和Amazon的 Trainium）的服務(wù)器在超大規(guī)模云服務(wù)提供商中獲得了青睞。企業(yè)和二級(jí)云提供商也助長(zhǎng)了這一強(qiáng)勁需求，凸顯了AI技術(shù)在各個(gè)行業(yè)中的廣泛應(yīng)用。

繼2023年的調(diào)整階段之后，通用服務(wù)器市場(chǎng)正在穩(wěn)步復(fù)蘇，連續(xù)兩個(gè)季度收入同比增長(zhǎng)。商品價(jià)格上漲是此次反彈的一部分，但市場(chǎng)也看到了單位銷售的積極勢(shì)頭。服務(wù)器升級(jí)，特別是升級(jí)到第四代和第五代CPU平臺(tái)，早就應(yīng)該進(jìn)行了，盡管全球經(jīng)濟(jì)不確定性持續(xù)存在，但預(yù)計(jì)對(duì)這些系統(tǒng)的需求將會(huì)增加。

數(shù)據(jù)中心交換機(jī)銷售額占整個(gè)數(shù)據(jù)中心網(wǎng)絡(luò)基礎(chǔ)設(shè)施收入的很大一部分，盡管在2024年第二季度出現(xiàn)了良好的復(fù)蘇，但在2024年上半年，該銷售額同比持平。人工智能相關(guān)投資的增加，尤其是基于200、400和800Gbps端口速度的網(wǎng)絡(luò)的云服務(wù)提供商的投資，無(wú)法抵消其他市場(chǎng)萎縮的影響，該市場(chǎng)仍在經(jīng)歷消化周期。

數(shù)據(jù)中心物理基礎(chǔ)設(shè)施 (DCPI) 市場(chǎng)在24年上半年表現(xiàn)超出預(yù)期。在24年一季度短暫消化后，24二季度收入增長(zhǎng)兩位數(shù)。增長(zhǎng)主要?dú)w因于新數(shù)據(jù)中心建設(shè)，以及與AI相關(guān)的設(shè)計(jì)修改，以支持不斷增加的機(jī)架功率密度。北美以最快的增長(zhǎng)率領(lǐng)先，而除中國(guó)以外的亞太地區(qū)收入也實(shí)現(xiàn)了兩位數(shù)增長(zhǎng)。

服務(wù)器和存儲(chǔ)系統(tǒng)組件收入創(chuàng)歷史新高

今年前兩個(gè)季度，服務(wù)器和存儲(chǔ)系統(tǒng)組件收入創(chuàng)下歷史新高。加速器（包括GPU和定制加速器）以及內(nèi)存和存儲(chǔ)驅(qū)動(dòng)器的快速增長(zhǎng)是這一收入增長(zhǎng)的關(guān)鍵因素。生成式AI應(yīng)用是加速服務(wù)器需求的主要驅(qū)動(dòng)力，但商品價(jià)格上漲（尤其是內(nèi)存和存儲(chǔ)驅(qū)動(dòng)器）也推動(dòng)了收入激增。

隨著Hopper GPU供應(yīng)改善，NVIDIA成為上半年數(shù)據(jù)中心IT組件收入的領(lǐng)導(dǎo)者，占報(bào)告收入的近一半。受內(nèi)存價(jià)格上漲和高帶寬內(nèi)存 (HBM) 貢獻(xiàn)增加的推動(dòng)，三星的市場(chǎng)份額也有所增長(zhǎng)。另一方面，由于服務(wù)器CPU市場(chǎng)復(fù)蘇緩慢、AMD的競(jìng)爭(zhēng)以及其加速器產(chǎn)品的采用速度較慢，英特爾的市場(chǎng)份額有所下降。

人工智能服務(wù)器和基礎(chǔ)設(shè)施推動(dòng)未來(lái)增長(zhǎng)

?展望2024年全年，數(shù)據(jù)中心資本支出預(yù)計(jì)將增長(zhǎng)35%，達(dá)到4000億美元以上，其中人工智能服務(wù)器和基礎(chǔ)設(shè)施方面的支出將占主導(dǎo)地位。超大規(guī)模云服務(wù)提供商正在競(jìng)相擴(kuò)展其人工智能產(chǎn)品，從而為這些專用系統(tǒng)創(chuàng)造了強(qiáng)勁需求。通用服務(wù)器市場(chǎng)的復(fù)蘇也將有助于增長(zhǎng)，尤其是在服務(wù)器組件價(jià)格持續(xù)上漲的情況下。

預(yù)計(jì)2024年組件收入將翻一番，這得益于加速器和智能網(wǎng)卡等專用處理器的部署增加。預(yù)計(jì)內(nèi)存和存儲(chǔ)驅(qū)動(dòng)器等商品組件價(jià)格將全年大幅上漲，從而進(jìn)一步推動(dòng)收入增長(zhǎng)。此外，隨著2024年下半年通用服務(wù)器需求的復(fù)蘇，組件的單位增長(zhǎng)預(yù)計(jì)將穩(wěn)步改善。

DeLL'ORO GROUP預(yù)計(jì)以太網(wǎng)交換機(jī)市場(chǎng)的復(fù)蘇將由超大規(guī)模云服務(wù)提供商引領(lǐng)，無(wú)論是通用計(jì)算網(wǎng)絡(luò)還是AI集群。然而，整體市場(chǎng)仍面臨重大的庫(kù)存調(diào)整，這種趨勢(shì)可能還會(huì)持續(xù)幾個(gè)季度。

預(yù)計(jì)2024年DCPI收入增長(zhǎng)將保持勢(shì)頭，下半年增長(zhǎng)率將加快。供應(yīng)商的積壓訂單組合已從支持通用計(jì)算的基礎(chǔ)設(shè)施轉(zhuǎn)向加速計(jì)算工作負(fù)載，后者對(duì)更高載流量配電和熱管理要求的交貨時(shí)間更長(zhǎng)。然而，隨著近期基礎(chǔ)設(shè)施擴(kuò)張周期的正常化，預(yù)計(jì)下半年訂單增長(zhǎng)將放緩。

原文轉(zhuǎn)自：Data Center Capex and IT Component Markets in 1H24: A Surge Driven by Generative AI , Baron Fung, DeLL'ORO GROUP

審核編輯 黃宇