本文轉(zhuǎn)自：證券日?qǐng)?bào)

本報(bào)記者 丁蓉

當(dāng)下，光伏產(chǎn)業(yè)正處于景氣周期。根據(jù)國(guó)家能源局發(fā)布的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，今年1月份至10月份，我國(guó)光伏新增裝機(jī)容量達(dá)1.43億千瓦，同比增長(zhǎng)144.78%。

不過，光伏產(chǎn)能過剩問題也受到廣泛關(guān)注。11月30日，在TrendForce集邦咨詢舉辦的光儲(chǔ)產(chǎn)業(yè)格局與發(fā)展趨勢(shì)論壇上，多位業(yè)內(nèi)人士不約而同論及產(chǎn)能。

硅業(yè)分會(huì)專家委副主任呂錦標(biāo)在論壇上表示：“硅料產(chǎn)能在今年實(shí)現(xiàn)翻倍擴(kuò)產(chǎn)后，市場(chǎng)價(jià)格下滑，帶領(lǐng)光伏產(chǎn)業(yè)多個(gè)環(huán)節(jié)產(chǎn)品價(jià)格走向低位，激發(fā)了光伏裝機(jī)需求。未來一年，多晶硅產(chǎn)業(yè)將調(diào)整生產(chǎn)節(jié)奏，以平衡上下游的利潤(rùn)空間。隨著光伏產(chǎn)業(yè)由P型邁向N型時(shí)代，N型市場(chǎng)份額提升，主流多晶硅企業(yè)九成以上的硅料產(chǎn)品滿足N型拉晶品質(zhì)要求。”

多位業(yè)內(nèi)人士在接受《證券日?qǐng)?bào)》記者采訪時(shí)也表示，光伏產(chǎn)業(yè)向N型技術(shù)迭代趨勢(shì)確定，過去大幅度的重復(fù)產(chǎn)能擴(kuò)張有望告一段落，未來行業(yè)新增產(chǎn)能將逐漸向頭部企業(yè)及新技術(shù)突破較快的企業(yè)集中，行業(yè)優(yōu)勝劣汰加速，技術(shù)創(chuàng)新、品質(zhì)提升、綠色發(fā)展將是賽道企業(yè)實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展的重要內(nèi)核。

N型組件將成主流

太陽(yáng)能晶硅電池組件按照硅片性質(zhì)分為N型電池組件和P型電池組件。P型是指在硅片中摻雜硼元素的一類太陽(yáng)能電池組件，N型是指在硅片中摻雜磷元素的一類太陽(yáng)能電池組件，TOPCon是N型的主要代表。

深度科技研究院院長(zhǎng)張孝榮向記者表示：“相較于P型，N型電池組件具有轉(zhuǎn)換效率提升空間更大、衰減更低、降本潛力更優(yōu)等優(yōu)勢(shì)。”

2023年是N型電池組件崛起的元年，集邦咨詢的研究表明，明年光伏市場(chǎng)將全面邁入“N型時(shí)代”。集邦咨詢新能源事業(yè)部王建向《證券日?qǐng)?bào)》記者表示：“2023年N型組件的市場(chǎng)占比為26.22%，預(yù)計(jì)2024年N型組件的占比將快速提升至68.93%。未來2年至3年，新舊產(chǎn)能將加速迭代。”

甬興證券研報(bào)表示，由于N型占比持續(xù)提升，P型PERC技術(shù)的市場(chǎng)空間以及盈利空間都在壓縮，在當(dāng)前產(chǎn)能供給充足的背景下，面臨產(chǎn)能出清風(fēng)險(xiǎn)。

光伏硅片出貨全球排名第一的TCL中環(huán)也表示：“TOPCon電池替代PERC電池是光伏技術(shù)發(fā)展的必然趨勢(shì)。”

多家上市公司已深度布局

“公司目前產(chǎn)品以P型為主，今年以來電池組件價(jià)格下跌，我們發(fā)現(xiàn)下游客戶對(duì)N型電池組件需求的傾向性越來越明顯，因此年底正在抓緊清理P型電池組件產(chǎn)品庫(kù)存，價(jià)格已經(jīng)接近成本。”一家小型光伏企業(yè)相關(guān)負(fù)責(zé)人陳先生向《證券日?qǐng)?bào)》記者表示。

由于市場(chǎng)價(jià)格下跌，近期部分二三線廠家生產(chǎn)的P型電池組件已經(jīng)難有盈利空間，“行業(yè)內(nèi)卷”“產(chǎn)業(yè)過剩”成為業(yè)內(nèi)人士口中的高頻詞。

如何正確看待產(chǎn)能過剩？張孝榮表示：“當(dāng)下行業(yè)進(jìn)入平臺(tái)期，過剩的實(shí)際上是低效產(chǎn)能，具有優(yōu)勢(shì)的技術(shù)路徑仍具有較大機(jī)遇和紅利。”

對(duì)于N型TOPCon技術(shù)未來的發(fā)展路徑，集邦咨詢分析師陳天朗表示：“TOPCon技術(shù)未來發(fā)展可分為以下幾個(gè)階段：一是在2024年上半年頭部廠商基本完成調(diào)試之后，下半年下游需求將加速切換，高效TOPCon供應(yīng)將面臨緊平衡。二是2025年TOPCon產(chǎn)能建設(shè)將逐步進(jìn)入尾聲。三是2025年之后，這項(xiàng)新技術(shù)盈利窗口將逐步收窄。明后年將成為這項(xiàng)新技術(shù)超額利潤(rùn)攫取期。”

記者了解到，目前TCL中環(huán)、晶科能源、天合光能等多家A股上市公司，已在N型領(lǐng)域深度布局，具有較強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。

例如，晶科能源目前擁有全球最大的N型產(chǎn)能。截至今年6月末，晶科能源已投產(chǎn)N型TOPCon電池產(chǎn)能約55GW。公司方面表示：“預(yù)計(jì)至年底可完成接近明年出貨目標(biāo)一半左右的訂單簽訂。”

晶科能源在實(shí)現(xiàn)N型TOPCon技術(shù)持續(xù)領(lǐng)先的同時(shí)，也在積極布局面向未來的中長(zhǎng)期技術(shù)提效方案，以保證持續(xù)的技術(shù)先進(jìn)性。

在這一輪產(chǎn)能結(jié)構(gòu)性調(diào)整中，頭部企業(yè)有望受益。陳天朗表示：“頭部廠商由于具備研發(fā)技術(shù)儲(chǔ)備、生產(chǎn)工藝積累以及規(guī)模化生產(chǎn)布局，能夠生產(chǎn)出符合下游主流客戶驗(yàn)證的高品質(zhì)N型硅料，從而承接快速增長(zhǎng)的N型市場(chǎng)需求。”

審核編輯 黃宇