很多人都喜歡把錢存入支付寶里面的余額寶，以獲得比銀行高的收益。不過，從今天起存錢也不能任性了。

　　從今日起，余額寶的余額將受到進一步限制。作為余額寶基金管理人的天弘基金，近日已發布公告稱，自8月14日零點起，個人持有余額寶的最高額度調整為10萬元。

　　這是繼5月27日余額寶下調至25萬元后的二度下調。短短兩個多月，余額寶已從最高時持有額度從100萬調降至目前的10萬，僅為原來額度10%。

　　天弘基金管理有限公司方面表示，這一調整主要是為了保持余額寶穩健運行，維護投資者的根本利益并更好地服務大眾投資者。

　　余額寶下調最高額度會對用戶造成什么影響？

　　據悉，余額寶下調最高額度，用戶轉出、消費以及收益結算等均不受任何影響。簡單來說，調整后，如果用戶在余額寶里的錢低于10萬元，可以繼續轉入資金；如果達到或超過10萬，則無法轉入更多資金。8月14日之前，余額寶里的錢已經超過10萬元的，無需轉出，可繼續享受收益。

　　據余額寶2016年年報顯示，余額寶基金持有人達到3.25億戶，其中個人投資者占99.72%，機構投資者0.28%。另據螞蟻金服提供的數據顯示，至2017年6月底，余額寶規模增長至1.43萬億，已成為全球規模最大的貨幣基金。

　　1.43萬億意味著什么呢？中國存款規模第五大的招商銀行，其存款規模也才1.3萬億，意味著余額寶雖然不是銀行存款，但是其規模已經超過了中國第五大商業銀行。

　　日前，阿里巴巴旗下全國公益性公募基金管理公司——天弘基金發布公告稱：自2017年8月14日起，將余額寶個人交易賬戶持有額度上限調整為10萬元。

　　資料來自天弘基金官網

　　這是余額寶個戶持有額度繼100萬降低到25萬之后的又一次上限調整。很多支付寶用戶還是挺能理解余額寶多次持有額度上限調整的。

　　上個月余額寶總體規模突破1.43萬億元人民幣，一度超過2016年全年招商銀行零售客戶存款總額。余額寶管理著歸屬于大家的1.43萬億元人民幣，隨著余額寶體量越來越大，一旦出現極端風險問題，天弘基金是無法hold住的，天弘基金和監管層均不愿看到這樣的事情發生。因此，只能一度壓縮。

　　眾所周知，商業銀行都被稱之為大而不倒，為什么叫大而不倒呢？這是因為，一旦商業銀行出現了問題，那么將有可能演變成為席卷全國乃至于世界的金融災難，比如說2008年的世界金融危機，說其起點不過是雷曼兄弟的一些壞賬而已，而今天的阿里金融帝國比起當年的雷曼兄弟也是不遑多讓了。

　　雖然阿里沒有雷曼瘋狂加杠桿的那些行為，但是，道理卻是一致的，1.43萬億規模的貨幣基金這是世界上任何一家基金公司都沒有運營過的，一旦出現了一點閃失，那么余額寶將有可能演變成為一顆超級金融核彈，如果引爆的話，不僅是中國經濟將有可能面臨著崩盤的危險，甚至世界經濟都有可能出現巨大的危機。

　　那么，最好的辦法是什么？這就是把氣球或者泡沫里面的氣給慢慢的放出來一點，讓氣球里面沒有那么多氣了，自然也就沒有那些危險了，這才是余額寶不斷下調其限額的原因。

　　從數據來看，余額寶人均購買份額為3800元，因此連續兩次限額調整對絕大多數用戶沒太大影響。但是長遠來看，余額寶的限額依然可能會讓其規模減小，這或許就是在為這只快速膨脹的氣球放氣。

　　值得注意的是，沒有任何一家金融公司會用“揮刀自宮”的方式來對待自己，所以這只是表面原因，深層原因是余額寶的金融風險已經引起了高度的關注，所以才需要不斷地給氣球放氣。

　　支付寶

　　另一方面，部分支付寶深度用戶表示有些不能理解。他們一邊吐槽的同時一邊趕在14日之前往余額寶里面轉入資金。

　　對于這部分支付寶用戶的幾近“瘋狂”的行為筆者表示很能理解。余額寶推出之后以其具備的安全性、快捷性、靈活性、高年化率等特點早已深入人心圈粉無數。相比較傳統銀行的零存整取的較差靈活性和不高的年化率而言，余額寶成為不少人追求低風險的投資理財方式之一。

　　如今，余額寶限額10萬元人民幣，我們該如何繼續支持支付寶呢？

　　一、支付寶里存在多款余額寶同類型基金產品

　　細心的支付寶用戶在打開支付寶的余額寶主頁時應該有發現“優化理財”模塊，打開余額寶里的優化理財模塊，有多款基金產品可供選擇，且收益率并不低于余額寶。

　　二、網商銀行的余利寶

　　網商銀行

　　作為螞蟻金服旗下致力于為中微小企業提供服務完全跑在云端的網商銀行同樣值得信奈。而網商銀行的余利寶一定程度上可以替代支付寶的余額寶。

　　有專家認為，余額寶此舉與監管層正在醞釀的貨幣基金新規有關。統計數據顯示，目前市場上的貨幣基金規模為5.36萬億元，天弘余額寶的資產凈值超1.43萬億元，余額寶已經成為貨幣基金市場的“巨無霸”。

　　降低投資額度，對于余額寶來說，也未必是壞事兒。小步慢跑，可以跑得“穩上加穩”。中央財經大學金融學院教授郭田勇稱，調低額度、增速放緩，有利于資金的投資管理。

　　郭田勇指出：“一旦出現量比較大的大額贖回，對基金的經營穩定會沖擊非常大。所以，支付寶以10萬元以內的零售客戶為主，這樣對它基金的穩健經營是有幫助的。”

　　對于接下來還會不會進一步下調，螞蟻金服方面回應稱沒有繼續下調的計劃。當前余額寶用戶持有的資金以小額居多，戶均金額只有幾千元，10萬元的持有額度可以滿足絕大多數用戶的現金管理需要。這次限額調整后更凸顯余額寶作為小額、分散的現金管理工具的定位。

　　就個人來說，繼續下調也沒事，IT君看著余額寶里3位數的存款依然可以長嘆一聲，完全不受影響啊！